截至10月30日晚，16家A股上市银行的三季报全部披露完毕。
据理财周报记者统计显示，2014年前三季度，16家上市银行共实现净利润约1.02万亿元，与去年同期相比增速为9.74%。
这是近几年来上市银行整体净利润首次低于10%。
就单个银行净利润增速来说，前三季度，除平安银行、南京银行外，其他银行的净利润增速均低于20%，其中5家银行的净利润增速不足10%。
在银行艰难地维持“稳增”的背后，银行的利差水平暂时出现了整体性提升，中间业务收入贡献度提升、成本收入比进一步被下压。
“3季报显示整体上市银行规模增速贡献净利润增长9个百分点。利差提升正面贡献0.8个百分点，中间业务收入和成本收入比的下降分别贡献3个百分点和5个百分点，而计提的拨备损失增加负面贡献7.5个百分点。”平安证券方面分析称。
除此之外，在内外部环境压力及要求下，银行资产结构的调整也正在对银行的未来盈利能力形成影响。
净利润再度下滑
2014年前三季度，兴业银行实现归属于母公司股东的净利润383.04亿元，同比增长了15.72%。
在16家上市银行中，兴业银行的净利润增速尚属于较高水平。但与兴业银行历史业绩相比，这一净利润水平已是兴业银行近几年的新低。
据理财周报记者统计显示，2011年至2013年，兴业银行单年的净利润同比增速分别为37.71%、36.12%、18.70%。就三季度而言，2014年前三季度的净利润增速依然较低。2011年前三季度为38.20%、2012年前三季度40.20%、2013年前三季度25.67%。
不仅兴业银行，宁波银行、浦发银行、民生银行、光大银行、华夏银行、招商银行、中信银行、农业银行等曾经在2011年度净利润增速远超过30%的银行如今净利润增速均不足20%。
2014年前三季度，上述银行净利润的同比增速分别为，宁波银行16.25%、浦发银行16.85%、民生银行10.56%、光大银行7.66%、华夏银行17.80%、招商银行15.72%、中信银行4.91%、农业银行10.62%。
南京银行、平安银行是16家上市银行中仅有的两家净利润同比增速超过20%的银行。其中，南京银行为21.32%，平安银行为34.18%。
据理财周报记者统计，2014年前三季度，16家上市银行共实现净利润约1.02万亿元，与去年同期相比增速为9.74%。而2013年前三季度和2012年前三季度的净利润同比增速分别约为16%和31%。
“目前，银行仍能保持10%以上的增速，来之不易。在当下的经济环境下，银行要面临成本上升，不良抬头等多方面的压力和挑战，这些因素都会对利润水平造成直接的影响。”一位股份制银行的人士分析称。
据wind数据显示，2014年前三季度，16家上市银行共实现营业收入约为24951亿元，同比增长了14.82%。同期，16家上市银行的营业支出总计约为11977亿元，同比增长了20.68%。
就单个银行来说，营业收入增速与净利润增速的差额也多在5个百分点以上，甚至个别银行高达20个百分点。
农业银行的差额最小。前三季度，营业收入的同比增速为12.13%，净利润的同比增速10.62%，差额约为1.5个百分点。差额最大的是南京银行，营业收入的同比增速为49.41%，而同期的净利润同比增速仅为21.32%，差额高达28.09个百分点。即使净利润增速排名第一的平安银行，当期的营业收入同比增速与净利润同比增速的差额也超过10个百分点。
2014年以来，建行明显加大了贷款损失准备的计提力度。截至2014年前三季度末，建行的资产减值损失总额为394.24亿元，比去年同期增加了53.8%。
“考虑当前宏观经济形势与政策环境变化对信贷资产质量的影响，增加计提贷款损失准备。”对此，建行方面表示称。
同期，各家银行均不同程度地提高了贷款损失准备的计提力度。其中，中信银行、民生银行的资产减值损失总额分别为177.74亿元和131.79亿元，分别比去年同期增加了124.45%和51.10%。
非息收入贡献比提升
从16家上市银行的指标来看，虽然净利润增速整体明显下滑，但净利差及成本收入比都得到了一定的改善，大部分银行的净利差水平出现了一定幅度的上升，而各家银行的成本收入均低于年初水平。
一直以来，平安银行利差水平在上市银行中一度最低，曾经最低时接近2%。2014年前三季度，平安银行的净利差上升到了2.36%，比2013年末的2.14%上升了0.22个百分点，净息差也上升了0.18个百分点至2.53%。
招商银行是其中为数不多的净利差下降的银行。据Wind数据显示，2011年末，招商银行的净利差为2.94%，净息差3.06%，此后，招商银行的利差水平连续下降，到2013年末，其净利差为2.65%，净息差为2.82%。2014年前三季度，净利差为2.30%，净息差为2.50%。
“受资金成本上升的影响，本公司净利差和净利息收益率有所回落。”招商银行称。
与此同时，各家银行的成本收入比继续保持着下降的态势。截至2014年三季度末，16家上市银行中，兴业银行的成本收入比最低为21.65%，比年初下降了5.06个百分点。平安银行成本收入比最高，为36.70%，比年初下降了4.07个百分点。
据统计，其余14家银行的成本收入比均有1.5个百分点至6.5个百分点的下降。
“3季报显示整体上市银行规模增速贡献净利润增长9个百分点。利差提升正面贡献0.8个百分点，中间业务收入和成本收入比的下降分别贡献3/5个百分点。”平安证券方面分析称。
上述股份制银行的人士认为，在营业支出大幅增加的情况，银行的成本收入比之所以能继续保持下降，一方面源于银行内部更为严格的成本控制和结构调整，另一方面则是高利润率的非息业务收入的大幅上升。
以民生银行为例，2014年前三季度，民生银行实现营业收入999.16亿元，同比增幅16.22%。其中，非利息净收入325.11亿元，同比增加71.25亿元，增幅28.07%，而同期，民生银行的净利息收入同比增加仅68亿元，增幅为11.25%。
截至2014年三季度末，民生银行的非息净收入占营业收入比率达到了32.54%，比2013年同期提高了3.01个百分点。
招商银行在净利息收入仅有13.34%的同比增速的情况，实现了非利息净收入同比增长72.80%，2014年前三季度，招商银行的非息净收入达到了394.93亿元，占营业收入比率为33.26%，比2013年同期上升了8.63个百分点。
“主要是托管及其他受托业务佣金、银行卡手续费收入和代理手续费收入增加，净手续费及佣金收入在营业收入中的占比为26.79%；其他净收入76.75亿元，同比增加51.72亿元，主要受票据价差收益和汇兑净收益增加影响。”招商银行方面表示称。
据理财周报记者统计，除了宁波银行有不到1个百分点降幅外，其他上市银行的非利息净收入占营业收入的比率有不同程度的上升。如平安银行的非利息净收入占比由上年同期的22.20%提升至29.70%；中信银行的非利息净收入由上年同期的18.32提升至24.33%。
截至2014年三季度末，16家上市银行中，除了宁波银行、华夏银行、南京银行、北京银行、兴业银行外，浦发银行等其他的银行的非利息净收入的占比均超过了20%。
“前三季度业绩增长主要是由规模扩张、手续费增长和成本收入比下降推动， 贡献度为13.46%、9.27%和9.16%。前三季度拨备支出同比增长105.6%使业绩下降22.33个百分点。”渤海证券的分析师张继袖分析称。
资产结构存变
自2010年以来，银行业的资产扩张已经逐渐降速，这一趋势至今持续。
据三季报显示，16家上市银行中，除了南京银行保持了20%以上的增速外，其他15家银行的资产增速均低于20%，一半数量的银行资产增速不足10%，最低的交通银行总资产较2014年初增长为4.22%。
这其中不乏银行相比于去年同期的资产增速还略微上升。如华夏银行资产增速比去年同期增加2.45个百分点至6.68%，中国银行资产增速比去年同期增加了3.75个百分点至11.20%，建设银行资产增速比去年同期增加了1.61个百分点至8.93%。
“银行资产增长整体性放缓是一个大趋势，短期内可能会存在增速忽高忽低的抢夺战，这其中银行资产结构调整、信贷政策调整的因素占很大一部分。”一位银行业的资深分析师表示称。
在该分析师看来，在当前监管压力以及市场环境巨变的情况下，银行的资产结构以及业务结构都面临着深度调整。
今年初，银监会即对商业银行提出，同业、投资等业务可实行专营部门制，由法人总部建立专营部门单独经营，其他部门和分支机构不再经营同业及投资业务。
作为与同业业务紧密相关的银行理财业务，在之前一系列的“非标整治”之后，今年7月，银监会对外发布了“35号文”，要求各家银行在2014年9月底前完成理财业务事业部制改革，设立理财业务经营部门，负责集中统一经营管理全行理财业务，按照“单独核算、风险隔离、行为规范、归口管理”等基本要求开展业务。
与此同时，在各家银行的报表中，同业资产的占比正在迅速下调，在作为“主力”的贷款增速有限的情况，一些银行的资产增速跌破了10%。
截至2014年三季度，交通银行资产中拆出资金、买入贩售金融资产均明显低于年初余额。其中拆出资金下降了250亿元，买入返售金融资产下降了1165亿元，而同期的交通银行的发放贷款和垫款的余额增加了2038亿元。
据统计，2014年三季度末，交通银行的发放贷款和贷款占总资产的比重上升了1.11个百分点至54.68%，而同业资产（存放同业、拆出资金、买入返售金融资产）的占比下降了1.52个百分点至7.98%。
而在同业资产内部结构中，也可以明显看出了拆出资金、买入返售金融资产比重的下降，而存放同业款项余额大幅上升，截至2014年三季度末，交通银行的同业存放款项由974亿元上升至1684亿元。
对于同业业务“大佬”的兴业银行也更是如此。
虽然相比于2013年年末，2014年前三季度兴业银行的同业资产总规模增加了294.61亿元，但同业资产占总资产的比例依然明显下降，由2013年末的29.12%下降至2014年三季度末的27.54%。
类同于交通银行，兴业银行的拆出资金、买入返售金融资产分别减少了152.58亿元和112.79亿元，而存放同业及其他金融机构的款项由2013年末的628.45亿元增至1188.43亿元，增加了约560亿元。
在16家上市银行中，南京银行的资产增速最快，比2014年初增加了1122.30亿元，增幅25.86%。与此同时，同业资产（存放同业、拆出资金、买入返售金融资产）总额不但没有增加反而大幅下降，由年初的798.70亿元下降至586.50亿元，下降了212.2亿元。
南京银行同业资产结构也进行了大幅调整。买入返售金融资产由年初的603.89亿元下降至2014年三季度末的330.95亿元，而拆出资金由年初的19.97亿元增至2014年三季度末的70.08亿元，存放同业款项由年初的174.84亿元增至2014年三季度末的185.47亿元。
“整体而言，规模增速在非标增长相对受限的情况下虽然贡献度有所下降，但仍是银行净利润增长的最重要的正面因子，也将是未来银行净利润保持正增长的重要支撑。”平安证券分析认为。